Etikett: MHG

Barnportföljerna – Februari 2018

Barnportföljerna har överlag haft en ganska trist utveckling under februari månad. Det har nog i och för sig de flesta haft eftersom börsen har varit lite trevande och inte riktigt kan bestämma sig för upp eller ned.

I utvecklingsportföljerna har det blivit lite kompletteringsköp på bred front. I listan finns: Hemfosa, Handelsbanken, Skanska, Tele2 och Swedbank. Ask har sålt några Midsona som utvecklats fint sedan köp, så det kändes bra att föra över lite av den vinsten till andra kandidater.

Annars har utvecklingen legat i det röda området där Arnevi klarat sig bäst med -0,81% och Atle drabbats mest med -3,79%. Atle har Gomspace i sin portfölj, och där har värdet minskat med 25% bara i februari. Troax har också backat kraftigt, men från höga nivåer så det är ändå fortfarande plus på den totala utvecklingen.

Utvecklingsportföljerna har klarat sig bättre och där kompenseras Atle av att hans utdelningsportfölj presterat plusresultat tack vare Apple och Marine Harvest. I äldsta sonens portfölj har vi kompletterat med ett innehav som täcker upp två områden som är lite tunnare. Tyskland och energi, genom att köpa lite E.ON. Det började bra i mitten av februari, men de har nu backat ner till inköpskursen igen.

De andra två utdelningsportföljerna ska kompletteras med varsitt tyskt innehav så småningom, men Narfe som har störst månadsinsättning blev alltså först.

Snart börjar utdelningar ticka in även i utvecklingsportföljerna och det ska bli lite kul med mer grönt i utdelningsfliken för perioden som kommer.

Allt är inte bara svart

De senaste veckorna har bjudit på stadiga nedgångar. OMXS30 är ner 8% sedan 23:e januari och USA-börsen har satt några nya negativa rekord. Men allt är inte bara svart, det finns lite färgklickar här och där som man kan lyfta fram som motvikter.

Med flertalet portföljbolags rapporter i backspegeln, så noterar jag utdelningshöjningar för de flesta. Det är bara några fåtal som sänker utdelningen, men det kommer inte som några överraskningar. Det kan som i fallet Tokmanni ha varit extrautdelning förra året, som nu upplevs som en sänkning även om det inte är ett rättvist sätt att se på det. Ett annat exempel är Tele2 som aviserade tidigt att man skulle dra ner utdelningen med en koppling till affären med Comhem. Den roligaste upplevelsen är Semcon som både höjer utdelningen med 11% och samtidigt betalar ut en extrautdelning. Jag köpte i november för runt 46 SEK och har nu både en utveckling på 6,5% trots de senaste veckornas nedgång och en YoC på 7,6%. En smaklig kombination enligt mig själv.

Andra svenska bolag som lyft under senaste veckan är Duroc, Simris Alg, AAK och Resurs. För de två förstnämnda är det återhämtning men för de senare är det äkta plus i portföljen. Veckans affärer i AAK var lite roliga i allt elände. Jag har den i min tjänstepensionsportfölj och satt med fingret på köpknappen i onsdags i samband med rapporten. Nu var det fler än jag som ville handla i onsdags morse då den var nere under 680 SEK men Nordnet mådde inte så bra och hängde sig, kraschade och laddade om stup i kvarten. Jag refreshade browsern, provade nya Nordnet och mobilen och lyckades köpa några AAK för 687,5 SEK. Först var jag nöjd, sen insåg jag att jag bara köpt 2 och att dom hamnade i utdelningsportföljen istället…

När jag väl lyckades handla det jag skulle så hade kursen gått upp till 698 SEK och det störde mig oerhört. Men så här några dagar senare noterar jag att AAK stängde på 734,5 igår, så skadan måste anses vara ganska liten ändå. AAK kommer att splittas 6:1, så mina 2 blir i alla fall fler med automatik, så den får nog vara kvar i utdelningsportföljen även om den med sina 1,32% direktavkastning inte riktigt uppfyller kriterierna för innehaven där. Vem vet, det kanske blir höjningar vad det lider.

Några utländska bolag som stängde veckan på plus är laxproducenten Marine Harvest och nyförvärvet L Brands.

Andra som gått starkt i veckans storm är stabila utdelare och det känns bra att ha dom som balans. Här ser vi Boston Pizza (+3,5%), Kellogg (+2,9%), Keg Royalties (+2,66%), Bonäsudden (+0,85%) och Saltängen (+0,84%).

Vi får se vad veckan som kommer innebär. Jag noterade på IG markets att OMX var nere i området 1440-1450 på onsdagsmorgonen och någonstans före jul hade jag gjort en röd notering i mina anteckningar  om att 1462 kunde vara en lågpunkt, så förhoppningsvis var det botten för den här gången.

 

 

 

 

Barnportföljerna – 2017

Barnens portföljer klättrar vidare mot nya höjder och överlag har 2017 som helhet varit ett bra år. Efter att ha pausat bloggen i ett år, så tänkte jag göra en kort rekapitulering om hur det har gått i barnens portföljer för att summera innan jag återupptar månadsrapporteringen igen.

I utvecklingsportföljerna på Avanza har det verkligen varit blandad utveckling. Ask har haft ett tråkigt år med bland annat seg utveckling i Cloetta och SKF under årets början, tillsammans med en trist avslutning med en rejäl sättning i CLX communications. Till råga på allt gick vi in i Skanska lite för tidigt, även om kompletteringsköp i januari sänkt GAV för innehavet. SKF har rätat upp sig rejält och där har vi nyligen hämtat hem lite vinst. Cloetta byttes mot Midsona och CLX får hänga kvar ett tag till. Utvecklingen för helåret är blyga 2,9% men det kompenseras av att 2016 bjöd på nästan 26%.

Atle hade länge en stor boja i form av HM att släpa på. När vi väl släppt den och bytt ut den mot Nibe så började bland annat GomSpace och Stillfront ta fart. Årsavkastningen är 22% mot förra årets 6%. Så på två år är är det jämt skägg mellan Ask och Atle.

Arnevi har inte haft några pengamässiga raketer eller sänken, men det finns defensivt några snälltåg som tuffar på bra i form av  Stora Enso, AstraZeneca och Klövern. Även om småinnehaven Simris Alg och Hövding bjuder på nedgångar så är beloppen små, så det påverkar inte värdet så mycket. Årets uppgång skrivs till 9,41% och det är bara lite bättre än index. 2016 landade utvecklingen på 18% och det är nästan lite kusligt att alla portföljers procentuella utveckling för två år är ganska precis 28% för alla tre…

Vad gäller utdelningsportföljerna följer jag planen och inga större förändringar i tänkt målinnehav har skett. Narfe som är den äldsta sonen, har haft nästan nollutveckling på sin portfölj, men det beror nog mest på att dollarn försvagats och att han har haft större innehav i USD än de andra och på så vis påverkats mest eftersom inköpen sker lite mer stötvis. Utdelningarna över året motsvarar en extra månadsinsättning, så nu är det 13 inbetalningar till priset av 12. Bäst har Atea gått med 80% avkastning (i SEK) och sämsta utvecklingen finns hos Kellogg som är -15% (SEK) både på grund av tråkig utveckling, men även en skillnad i USD/SEK på nästan 1,50 SEK från inköp till dagens kurs.

Nare har en utveckling på cirka 14%, mycket att tacka Apple för. Även Marin Harvest och Fortum drar upp värdet ordentligt. Utdelningarna för Nare överstiger en månadsinsättning, så det blir ytterligare en fördel för honom.

Även Noss har en utveckling på knappt 15% och det är nog mycket på grund av ett tidigt inköp i Atea. Även Microsoft har gått bra senare delen av 2017, och hon har sluppit några större bottennapp. Den enda med negativ utveckling är Colgate-Palmolive som backat knappt 5%. Utdelningen för helåret ligger i linje med inbetalningen per månad för 2018.

Även i barnportföljerna har jag tillämpat vinsthemtagning och omallokering när det känts som det passar och det ska bli spännande att se vad 2018 kommer att föra med sig. Nästa vecka hoppas jag kunna komma vidare med månadsrapporteringar på bloggen igen, så att dom som känner att dom vill ha lite mer insyn får en chans att hänga med hur jag resonerar.

Värdering av fastigheter toppar

Allting når en topp, och det är väl inte särskilt otippat att det nu är fastighetsbranschen som står i fokus och där många röster nu höjs för att det är dags att fundera på värdet på fastigheter i relation till kommande ränteprognos.

20161011_hus

Fastighetsindex har hämtat sig både efter nedgången i vintras, och efter Brexitomröstningen och kanske även denna gången. För min egen del väljer jag nog att ta det lite försiktigare, och har sänkt målinnehavet i utdelningsportföljen avseende fastighetsrelaterade aktier. Dessutom sänkte jag även mina köpordrar förra veckan, och resonerar som att om dom går igenom så är det okej, och går dom inte igenom så är det också okej.

Som alternativ har jag botaniserat lite i aktier som ger en hygglig utdelning, men som även har en uppsida vad gäller kursutvecklingen. Ett alternativ var att köpa HM B när den passerade 243 SEK vilket då innebär en DA på 4%. Kan sen aktien återhämta sig några procent också, så blir det en bra balans till högutdelare.

En annan kandidat var MTG B som vid 222 SEK ger en DA på över 5%, och med en chans till kurshöjningar i samband med rapporten som kommer nästa veckan så känns det som en bra utgångspunkt. Kul att få dagslägsta, strax efter 09:00!

Novo Nordisk var ett spontaninköp efter det initiala raset, men det blev en sur eftersmak, då den föll mer och mer. Där gick jag emot utdelningsprincipen och såg en återhämtningspotential men det känns lite väl avlägset nu eftersom det är ett rejält gap upp till GAV. Att sen få en 6-8% på det känns svårfångat.

Roligare är då Marine Harvest som jag skrev om i ett tidigare inlägg. Där hoppades jag på en vändning efter sista posten vid 124 NOK, och det har faktiskt infriats då kursen dag stängde på 150 NOK.

Lite finputs av ordrar blir det mellan varven, men de flesta ligger med slutdatum på fredag så då blir det en större översyn. Överlag går det bra bortsett från den danska baksmällan och jag fortsätter fylla på lågt och tålmodigt.

Fiskar lite här och där

De senaste dagarna så har det äntligen blivit lite nedgång så att det händer lite i utdelningsportföljen Njal.

Norska laxodlingsföretaget Marine Harvest har backat, trots att “sjömat” generellt är i ropet, så jag passade på att fylla på lite i portföljen. Nu är målet uppnått för laxinnehavet, så det vore kanon med en vändning här runt 124 NOK.

20160913_fiskar

Vad gäller preffarna så är dom starka nu, och jag antar att det är kopplat till att det aviseras en längre tid med låga räntor, och att då preferensaktier anses vara lönsamma investeringar även ett tag fram över då räntebaserade investeringar ger dålig avkastning. Bidraget till denna kategorin blev en ökning i Knaust & Andersson på 277 SEK, som handlades exklusive utdelning i slutet av veckan. Köpkursen blev precis 5 SEK under kursen före utdelning, så i princip blev det ett nollsummespel.

OMX backade lite snällt också och i den lägsta dippen blev det en ökning i ETF:en XACT OMXSB Utd som får vara lite bas i utdelningsportföljen när det är svårt att välja svenska representanter.

Idag har det åter varit en röd dag väster ut och tillsammans med lite fler Statoil blev det premiär i Consolidated Edison och ökningar både i Boston Pizza Royalties Income Fund och NorthWest Healthcare Properties REIT.

Utdelningsportföljen rör sig nu i området mellan “dyrt” och “billigt” och om vi får några dagar till med samma takter så börjar vi snart närma oss det “billiga” spannet. Sammanlagt ligger det nu cirka 40 ordrar och bara väntar på att få prestera ett avslut. Så jag jobbar på i min nya roll på jobbet och portföljen jobbar på sitt håll. Känns som en bra arbetsfördelning tycker jag.

© 2018 Nya Nya Finans

Tema av Anders NorenUpp ↑

%d bloggare gillar detta: